Little Tips：

　　private placement指直接向特定投資者如基金、保險公司及銀行等機構投資者出售證券。因不涉及向公眾發(fā)行，一般毋須向證券監(jiān)管當局注冊登記。

參議院深入貸款案件，調(diào)查股票轉讓

　　一名教育部官員和三所大學的財務援助部門的主管從一個學生貸款公司現(xiàn)任總裁手中接受該公司股票，這種行為可能觸犯了證券法，調(diào)查其中交易的參議員幕僚如此說。

　　在各種提交給為參議員愛德華•M•肯尼迪工作的成員的報告中，該公司總裁都把這些股票轉讓稱之為禮物，但至少有一位接受者聲稱他為這些股票付了錢。

　　馬塞諸塞州民主黨員，領導參議院教育委員會的肯尼迪先生說由于學生助學貸款快車公司的總裁法布雷西奧•巴勒斯特里所得股票屬于私募股票，無論作為禮物還是出售都與聯(lián)邦證券法律相違背。昨天他號召聯(lián)邦管理員來調(diào)查這些交易。

　　參議員的助手們正在調(diào)查貸款公司和大學之間的關系。上周披露的財務援助部門管理者持有股票一事引起了關注， 因為他們有動機引導學生去這家貸款公司。而政府官員則幫助監(jiān)管在聯(lián)邦學生貸款項目中的借款人。

　　把股票轉讓描述為禮物的文件是由巴勒斯特里先生和其夫人簽署的。這些文件與一位財務援助部門主管上周在一次訪談中的話相矛盾。 那名官員即位于奧斯丁的德克薩斯大學的勞倫斯•波特說他為1500 張股票支付了一千美元。但昨晚卻無法聯(lián)系上波特先生并得到他對此作出的評論。

　　巴勒斯特里先生不僅把股票給了波特， 也給了大衛(wèi)•查洛，哥倫比亞研究生院及其工程學院的財務援助部門主管；凱瑟琳•托馬斯，南加州大學財務援助部門主管；以及馬特奧•方塔納， 教育部聯(lián)邦學生援助辦公室的總經(jīng)理。最近，以上四位都被其雇主要求離職。

　　參議員的幕僚說私募中每一萬美元投資人可以獲得一萬張股票和五千張認股權證，或選擇從教育借款公司，學生貨款快車公司當時的上級部門，在特定日期前購買額外的證券。根據(jù)文件巴勒斯特里先生獲得的價值為八萬美元的股票卻沒保留一張 。他在其稱為"禮物備忘錄"的私人清單中寫道，他于2001年12月31日送給十六個人八萬張股票，而那天是他成為公司總經(jīng)理的前一天。

　　2001年的私募教育借款公司籌集了三百七十萬美元，而且得到該公司總裁羅伯特•德羅斯的授權。那時該股票每一股的交易價在一到兩美元之間。無法得知是誰購買了剩下的股票，或者該公司是否有其他人知道巴勒斯特里先生所做的股票轉讓。

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