1. 金融中介可以分為交易中介和服務中介，下列屬于交易中介的是(D)。

　　A 會計師事務所B 投資顧問咨詢公司

　　C 律師事務所D 有價證券承銷入

　　[解析] 交易中介是通過市場為買賣雙方成交撮合，并從中收取傭金的金融機構。服務中介本身不是金融機構，但卻是金融市場上不可或缺的，其他幾項都是服務中介。注意區分交易中介和服務中介。

　　2. 下列關于債券贖回的說法，不正確的是(C )。

　　A 有的債券契約賦予發行人在到期日前全部或部分贖回已發行債券的權利

　　B 附有贖回權的債券的潛在資本增值有限

　　C 在保護期內，發行人可以行使贖回權

　　D 發行人可以通過使用這項權利以更低的利率籌集資金

　　[解析] 可贖回債券在發行時就約定發行人有權在特定的時間按照某個價格強制從債券持有人手中將其贖回。在市場利率跌至比可贖回債券的票面利率低得多的時候，債務人如果認為將債券贖回并且按照較低的利率重新發行債券，比按現有的債券票面利率繼續支付利息要合算，就會將其贖回。因此可贖回債券的資本增值有限，發行人行使贖回權就可以按照較低的市場利率籌集資金。

　　可贖回條款通常在債券發行幾年之后才開始生效，生效前的這段時間稱為保護期，保護期內發行人不能行使贖回權。

　　3. 一張5年期，票面利率10%，市場價格950元，面值1 000元的債券，若債券發行人在發行1年后將債券贖回，贖回價格為1100元，且投資者在贖回時獲得當年的利息收入，則提前贖回收益率為(26.3%)。

　　答案:C

　　[解析] 根據可贖回收益率的計算公式，

　　950=(1 000×10%+1 100)÷(1+r)，r即為提前贖回的收益率。r=1200÷950-1=26.3%。

　　4. 在外匯理財產品中，(A )是指將基礎產品如儲蓄、浮動收益產品等，與利率期權、匯率期權等相結合，并在合約中體現這種期權的復合產品。

　　A 結構類投資工具B 浮動收益類產品

　　C 實盤外匯買賣D 期權類產品

　　[解析] 結構類外匯理財產品的定義。其特點就是基礎工具與衍生工具的結合。

　　5. 下列關于債務管理的說法中，不正確的是(B )。

　　A 總負債一般不應超過凈資產

　　B 短期債務和長期債務的比例應為0.4

　　C 當債務問題出現危機的時候，可以通過債務重組來實現財務狀況的改善

　　D 還貸款的期限不要超過退休的年齡

　　[解析] 短期債務和長期債務的合理比例沒有一定之規，要充分考慮債務的時間特性和客戶生命周期以及家庭財務資源的時間特性要匹配。

　　6. 一般而言，按收益率從小到大順序排列正確的是( )。

　　A 普通債券普通股票國債

　　B 國債普通債券普通股票

　　C 普通股票國債普通債券

　　D 普通股票普通債券國債

　　答案:B

　　[解析] 一般而言，高風險總是伴隨著高收益。國債的風險最小，其收益也最低;股票風險最大，收益最高。7. 下列屬于金融市場客體的是(C)。

　　A 居民個人B 金融機構

　　C 貨幣頭寸D 會計師事務所

　　[解析] 金融客體是指金融市場交易的對象，即金融工具。居民和金融機構是金融主體，會計師事務所是金融市場上的服務中介。

　　8. 下列不是現貨期權的是(D)。

　　A 外匯期權B 利率期權

　　C 股指期權D 股指期貨期權

　　[解析] 現貨期權是以現貨為標的物的期權。D是期貨期權。答案非常明顯，D項已經明確說了是期貨期權，當然就不是現貨期權。

　　9. 下列關于可轉換債券收益的說法，不正確的是( )。

　　A 可轉換債券轉換為股票前，持有人只享有利息

　　B 可轉換債券轉換為股票后，持有人成為公司股東

　　C 可轉換債券轉換為股票后，其收益水平與債券類似

　　D 可轉換債券適合在低風險一低收益與高風險一高收益這兩種不同收益結構之間作出靈活選擇的投資者

　　答案:C

　　[解析] 可轉換債券轉換為股票后就具備了股票的一切特點，獲得股票的收益。

　　10. 用現金償還債務與用現金購買資產反映在資產負債表上的相同變化是(B )。

　　A 總資產都不變

　　B 凈資產都不變

　　C 資產負債率都不變

　　D 都不改變資產負債表中的項目

　　[解析] 用現金償還債務，資產負債表上現金資產減少，負債減少，且二者金額相同;用現金購買資產，資產負債表上負債不變，現金資產減少，其他資產增加，總資產不變。凈資產=資產-負債，兩種情況下的凈資產都不發生改變。