限額管理

　　限額是指對(duì)某一客戶(hù)(單一法人或集團(tuán)法人)所確定的、在一定 時(shí)期內(nèi)商業(yè)銀行能夠接受的最大信用風(fēng)險(xiǎn)暴露， 它與金融產(chǎn)品和其 他維度信用風(fēng)險(xiǎn)暴露的具體狀況、商業(yè)銀行的風(fēng)險(xiǎn)偏好、經(jīng)濟(jì)資本配置等因素有關(guān)。

　　1. 單一客戶(hù)限額管理 商業(yè)銀行制定客戶(hù)授信限額需要考慮兩方面因素：

　　(1)客戶(hù)的債務(wù)承受能力 針對(duì)單一客戶(hù)進(jìn)行限額管理時(shí)， 首先需要計(jì)算客戶(hù)的最高債務(wù) 承受能力，即客戶(hù)憑借自身信用與實(shí)力承受對(duì)外債務(wù)的最大能力，或客戶(hù)的最高債務(wù)承受額。一般來(lái)說(shuō)，具體決定一個(gè)客戶(hù)(個(gè)人或 企業(yè)/機(jī)構(gòu))債務(wù)承受能力的主要因素是客戶(hù)信用等級(jí)和所有者權(quán) 益，由此可得： MBC= EQ×LM LM=f ( CCR ) MBC(Maximum Borrowing Capacity)是指最高債務(wù)承受額; EQ(Equity)是指所有者權(quán)益; LM(Lever Modulus)是指杠桿系數(shù); CCR(Customer Credit Rating)是指客戶(hù)資信等級(jí); f(CCR)是指客戶(hù)資信等級(jí)與杠桿系數(shù)對(duì)應(yīng)的函數(shù)系數(shù)。 客戶(hù)與商業(yè)銀行系雙向選擇關(guān)系。商業(yè)銀行在考慮對(duì)客戶(hù) 守信時(shí)不能僅僅根據(jù)客戶(hù)的最高債務(wù)承受額提供授信，還必須 將客戶(hù)在其他商業(yè)銀行的原有授信、在本行的原有授信和準(zhǔn)備發(fā)放的新授信一并加以考慮。 在實(shí)際業(yè)務(wù)中，商業(yè)銀行決定客戶(hù)授信額度還受到其他相 關(guān)政策的影響，例如銀行的存款政策、客戶(hù)中間業(yè)務(wù)情況、銀 行收益情況等。調(diào)節(jié)系數(shù)的取值。

　　(2)銀行的損失承受能力 銀行對(duì)某一客戶(hù)的損失承受能力用客戶(hù)損失限額 (Customer Maximum Loss Quota，CMLQ)表示，代表了商業(yè) 銀行愿意為某一具體客戶(hù)所承受的損失限額(或?qū)υ摽蛻?hù)的風(fēng) 險(xiǎn)容忍度)。 總結(jié)：當(dāng)客戶(hù)的授信總額超過(guò)上述兩個(gè)限額中的任何一限額時(shí)，商業(yè)銀行都不能再向該客戶(hù)提供任何形式的授信業(yè)務(wù)。

　　2. 集團(tuán)客戶(hù)限額管理 管理與單一客戶(hù)有相似之處，但整理思路上有較大差異。集團(tuán)統(tǒng)一授信一般分“三步走”： ①總行方針確定整體授信限額;②單一授信限額測(cè)算關(guān)聯(lián) 企業(yè)或成員單位的最高限額參考值;③分析具體情況，調(diào)整成員 授信限額，注意控制總合。 對(duì)其授信時(shí)應(yīng)注意以下幾點(diǎn)： 統(tǒng)一識(shí)別標(biāo)準(zhǔn)，實(shí)施總量控制。 掌握充分信息，避免過(guò)度授信。主辦銀行牽頭，協(xié)調(diào)信貸業(yè)務(wù)。

　　3.國(guó)際與區(qū)域限額管理 國(guó)際與區(qū)域限額管理

　　(1)國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)限額 國(guó)際風(fēng)險(xiǎn)限額是用來(lái)對(duì)某一國(guó)家的風(fēng)險(xiǎn)暴露管理的額度框 架。其管理基于對(duì)一個(gè)國(guó)家的綜合評(píng)級(jí)，至少一年重新檢查一 次。 國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)暴露包含一個(gè)國(guó)家的信用風(fēng)險(xiǎn)暴露、跨境轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)以及高壓力風(fēng)險(xiǎn)事件情景風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)家信用風(fēng)險(xiǎn)暴露是指在某 一國(guó)設(shè)有固定居所的交易對(duì)方的信用風(fēng)險(xiǎn)暴露，以及該國(guó)家交 易對(duì)方海外子公司的信用風(fēng)險(xiǎn)暴露。跨境轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)產(chǎn)生于一國(guó)的商業(yè)銀行分支機(jī)構(gòu)對(duì)另外一國(guó)的交易對(duì)方進(jìn)行的授信活動(dòng)。

　　(2)區(qū)域限額管理 一般不對(duì)一個(gè)國(guó)家內(nèi)的某一地區(qū)設(shè)置地區(qū)風(fēng)險(xiǎn)限額。我國(guó)由于國(guó)土遼闊、各地經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平差距較大，因此在一定時(shí)期 內(nèi)，實(shí)施區(qū)域風(fēng)險(xiǎn)限額管理還是很有必要的。

　　4. 組合限額管理組合限額是商業(yè)銀行資產(chǎn)組合層面的限額，是組合管理的 體現(xiàn)方式和管理手段之一。組合限額可分為授信集中度限額和 總體組合限額兩類(lèi)。

　　(1)授信集中度限額：行業(yè)、產(chǎn)品、風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)和擔(dān)保是最常 用的組合限額設(shè)定維度。

　　(2)總體組合限額總體組合限額時(shí)在分別計(jì)量貸款、投資、交易和表外風(fēng)險(xiǎn) 等不同大類(lèi)組合限額的基礎(chǔ)上計(jì)算出來(lái)的。自上而下的方式設(shè) 定每個(gè)維度的限額。 設(shè)定組合限額主要可分為以下五步：第一步，按某組合維度確定資本分配權(quán)重。 第二步，根據(jù)資本分配權(quán)重，對(duì)預(yù)期的組合進(jìn)行壓力測(cè)試， 估算組合的損失。 第三步，將壓力測(cè)試估算出的預(yù)計(jì)組合損失與商業(yè)銀行的資本相對(duì)比。 第四步，根據(jù)資本分配權(quán)重，確定各組合(按行業(yè)、按產(chǎn)品 等)以資本表示的組合限額：以資本表示的組合限額=資本×資本 分配權(quán)重 第五步，根據(jù)資本轉(zhuǎn)換因子，將以資本表示的該組合的組合限額轉(zhuǎn)換為以計(jì)劃授信額表示的組合限額。 資本轉(zhuǎn)換因子表示需要多少比例的資本來(lái)覆蓋在該組合的 計(jì)劃授信的風(fēng)險(xiǎn)。組合風(fēng)險(xiǎn)越大，其資本轉(zhuǎn)換因子就越高。 進(jìn)行總體組合限額時(shí)，應(yīng)注意：

　　①如果沒(méi)有特殊情況，不允許超過(guò)組合限額。業(yè)務(wù)部門(mén)應(yīng)當(dāng)嚴(yán) 格遵守組合限額。 ②商業(yè)銀行應(yīng)盡快采取措施將組合敞口降低到限額之下。組合 限額一旦被明確下來(lái)，就必須嚴(yán)格遵守并得到良好維護(hù)。