不注重研究。在期貨交易中，研究永遠是第一步。你必須仔細了解你打算交易的期貨合約最小變動價格、報價單位以及正常的日內漲跌幅。你要學會把可能影響市場的重要經(jīng)濟新聞的發(fā)布日期記錄在你的交易日志里。考試吧

　　沒有投資計劃。如果沒有計劃，你最好就不要開始投資。你要先了解自己準備投入多少資金，然后確定下你的投資方案，并一以貫之。電子期貨交易網(wǎng)站ElectronicFuturesTrader.com的交易指導杰夫·昆圖說，連貫性是投資計劃中最重要的部分。“人們總是想找到最完美的計劃和理念，但事實上這是不必要的。你真正需要找到的是一個可以反復利用的真理。只要你可以控制損失的金額并讓利益滾動，你就能夠獲得成功了。”

　　RJO期貨公司首席執(zhí)行官賴瑞·斯?jié)煽酥赋觯�如果你一直不停地改變你的投資方式，那么要從自身的錯誤中吸取教訓就更加困難了。“如果你沒有一個投資計劃，或者說你連自己的目標利潤和可承受的損失都不清楚的話，那么你終究是要失敗的。”

　　加拿大Custom House公司的外匯交易部副總裁馬克·弗雷認為，雖然堅持固定的投資方式可能是比較有利的，但是你也應該定時評估一下你的投資模式。“完全沉浸于自己的想法，不愿接納新鮮的觀點也是另外一種弊端。”馬克認為。

　　實踐也是投資計劃的一部分，在你正式開始交易之前，你應該先試探一下自己是否具備在仿真的環(huán)境中持續(xù)盈利的能力。芝加哥商業(yè)交易所集團(CME Group)的網(wǎng)站上提供了各經(jīng)紀商的模擬交易，當你進行仿真交易的時候，不要僅僅只關注你所下的單是成功還是失敗，你同時還要計算盈利單和虧損單的平均量，以衡量自己的成功率。

　　經(jīng)紀人選擇不當。在你的投資生涯中，經(jīng)紀人通常就是最至關重要的那個人。你應該通過背景調查來盡可能多地了解你的經(jīng)紀人。NFA的網(wǎng)站上有一個“背景資料調查中心”（簡稱BASIC），在里面你可以查到與期貨相關的合規(guī)及違規(guī)行為，也可以搜索到國內各經(jīng)紀商或期貨從業(yè)人員的背景資料，此項服務由NFA、CFTC和美國各大期貨交易所聯(lián)合提供。你要把自己的投資目標告訴你的經(jīng)紀人，使他跟你達成共識；不要聽信那些跟你說投資很容易的人，還有那些吹噓能夠讓你一夜變成百萬富翁的經(jīng)紀人。要記得，你不僅要確認你的經(jīng)紀人不是騙子，還要弄清楚他是否能夠提供你所需要的投資服務，比如說電子交易平臺和其所在公司的軟件條件。

　　功課沒有做足。在當前龐氏騙局正處于風口浪尖的時候，做些適當?shù)恼{查比以往任何時候都要來得重要。你必須了解你每天的交易是在哪里進行清算的，你還要確保你的經(jīng)紀商所合作的清算公司在交易所的聲望是良好的；搞清楚他們的交易軟件是否快捷可靠，以及你所需要支付的所有傭金和費用。還有一個好方法就是跟該公司的老客戶聊一聊，看看這個公司在哪些方面做得比較好，而不足之處又有哪些。

　　“你必須做好這幾個方面的功課。”斯?jié)煽苏f：“你打算合作的經(jīng)紀商、你將要使用的交易工具以及你準備投資的金融產(chǎn)品。如果你不想親自學習的話，那么你要把它也當成投資計劃的一部分，找一個投資顧問幫你解決這個問題，讓他來幫你做這些必需的研究。”

　　不注重風險管理。風險管理一直都是期貨交易的重要組成部分。首先，你必須確保自己有足夠的風險資金來進行交易。“你可用的風險資金越多，你就越能夠抵御市場的波動，這樣你才能夠存活下來等待獲利的那一天。”嘉盛集團（GAIN Capital）的首席外匯策略師布萊恩·道蘭如是說。即便是最好的交易體制也還是會出現(xiàn)失誤并導致連續(xù)的虧損，不要讓幾次連續(xù)的失敗就把你擊潰，讓你不敢再依循自己正常的交易模式。

　　在風險管理的問題上，紀律是極其重要的一環(huán)。弗雷說：“一般人在創(chuàng)造了連勝紀錄之后，就會把期貨市場的鐵律都拋到腦后了。其實要想獲得長久的成功，你就必須更加嚴守紀律，不要讓情緒左右你。”

　　道蘭認為，一旦讓情緒影響了你的判斷，你就跟賺錢無緣了。“如果你夠清醒，你就應該做好輸?shù)臏蕚洹！彼�說，避免過度交易是至關重要的，不要在單個品種上投注過高的保證金，或者是分散投資很多個品種最終占用過高的風險資金，也不要過于頻繁地交易。

　　“如果你準備投資像期貨這樣的高杠桿性品種，在獲取高額收益的目標下，你還是應該只投入自己所能夠承受虧損的風險資金。”斯?jié)煽苏f道。

　　不懂得保護自己的資本。專家們一致認為，新手在交易中所犯的最大的錯誤就是，單子出現(xiàn)了虧損就扛很久，而一出現(xiàn)盈利就立刻止盈。“當你所下的單出現(xiàn)了虧損，絕大多數(shù)時候你都應該接受這部分損失，然后再去另辟蹊徑，而不應該試圖想要拖到回本的那一天。已經(jīng)虧掉的錢就讓它過去吧，盡可能快地止損，然后再重整旗鼓重新出發(fā)。”弗雷說。

　　不設置止損止盈點。止損止盈是保護資金、管理風險的一個重要組成部分。設置止盈就是預埋一張高于市價的買單，而止損則是預埋一張低于市價的賣單，而當這個價格被觸及的時候，該指令就會自動發(fā)出。這樣做的好處是，當市場的走勢與你所下的單相違背的時候，你可以決定自己所能忍受的最大虧損額。你最好預先設置好止損點，以免市場的波動使你失去理智和紀律。道蘭建議投資者們在下單的時候使用跟蹤止損，或者說移動止損。“市場不會自動給你收益，你必須主動爭取，如果你沒有及時讓它落袋為安，市場就會把它從你手里拿走。”

　　投資不夠多樣化。你的投資組合必須保留一些多樣性。不要把你所有的資金都投注到一項單一的品種或資產(chǎn)上，這樣你才能夠分散風險。“我們在面對想要使投資組合分散化的投資者的時候，通常不會建議他把所有資金都放在期貨市場里，因為這會給他的資金加注過高的風險。” 斯?jié)煽苏f。

　　忽略持倉量和成交量。你必須時刻關注你所參與的市場上的成交量和持倉量。對新手投資者來說，最好是交易持倉量比較大的品種，因為大持倉量就意味著更加公平穩(wěn)定的交易平臺。作為一個新手，你應該在流動性最高的時間內參與流動性最強的市場。“市場上的參與者越多，你的交易對手就越多，也就越容易以較為理想的價格成交。”斯?jié)煽苏f。

　　缺乏紀律性。前文所提到的很多失誤都可以歸根結底為紀律的缺乏。當你剛開始交易的時候，你必須設定好明確的目標，做好必要的研究，管理自己的風險，以及控制自己的情緒。

　　“準確地說，紀律性就是指應對由可能產(chǎn)生的損失所引起的精神高度緊張的狀態(tài)。”道蘭說，在你正式面臨高壓的市場環(huán)境之前，你就必須做好應付各種各樣的情況的打算。

　　誠實地告訴自己，你有多少時間可以用來專心交易。“有太多人以為自己可以自由支配時間，能夠獨立進行交易，但事實卻并非如此。很多人總是要付出慘痛的代價才能發(fā)現(xiàn)這一點。”斯?jié)煽苏f：“在前兩次交易的時候，你可能正好碰上好運，而這恰好就是最糟糕的事，因為這樣你就會變得過于自信，而在期貨市場上，過于自信就是最大的錯誤。”