第三節　基金服務機構監管

　　基金管理公司、基金托管銀行、基金銷售機構、基金注冊登記機構是基金市場的主要服務提供商，因此也是基金監管的重點機構。

　　一、對基金管理公司的監管

　　對基金管理公司的監管主要包括市場準入監管和日常持續監管。

　　(一)市場準入監管

　　主要包括以下五類：基金管理公司的設立審核、基金公司申請境內機構投資者資格審批、基金管理公司重大事項變更審核、基金管理公司分支機構設立審核和基金管理公司股權處置監管。

　　1.基金管理公司設立審核

　　設立基金管理公司應經中國證監會批準。設立基金管理公司必須在股東資格、公司章程、注冊資本、從業人員資格、內部制度、組織機構、營業場所等方面符合《證券投資基金法》和《證券投資基金管理公司管理辦法》規定的條件，同時向中國證監會提交書面申請。中國證監會自受理基金管理公司設立申請之日起6個月內，以審慎監管原則依法審查，做出批準或不予批準的決定。中國證監會采取的審查方式包括：

　　(1)征求相關機構和部門關于股東條件等方面的意見。

　　(2)采取專家評審、調查核實等方式對申請材料的內容進行審查。

　　(3)自受理之日起5個月內現場檢查基金管理公司設立準備情況。

　　2.基金管理公司申請境內機構投資者資格審批

　　3.基金管理公司重大事項變更審核

　　基金管理公司下列事項變更需經中國證監會批準：

　　(1)變更經營范圍。

　　(2)變更股東、注冊資本或者股東出資比例。

　　(3)變更名稱、住所。

　　(4)修改章程。

　　4.基金管理公司分支機構設立審核

　　基金管理公司可以設立分公司，或者中國證監會規定的其他形式的分支機構，如辦事處，并得到證監會批準。基金管理公司設立分支機構，應向中國證監會報送申請材料。

　　2008年4月起，基金管理公司經中國證監會批準，可以根據自身業務發展需要到香港地區設立機構，從事資產管理類相關業務。(新增)

　　5.基金管理公司股權處置監管

　　2006年5月，《關于規范基金管理公司設立及股權處置有關問題的通知》。三個方面：

　　(1)在股權出讓或受讓方面，持有基金管理公司股權未滿1年的股東，不得將所持股權出讓;出讓基金管理公司股權未滿3年的機構，中國證監會不受理其設立基金管理公司或受讓基金管理公司股權的申請。

　　(2)在持股目的方面，法規規定基金管理公司股東不得為其他機構代持基金管理公司的股權，不得委托其他機構代持基金管理公司的股權;股東及其實際控制人不得以任何形式占用基金管理公司資產。

　　(3)在具體審核基金管理公司股權轉讓申請過程中，中國證監會可能就股權轉讓是否有利于公司長期穩定經營、保護基金份額持有人利益等征詢獨立董事意見，或者根據審慎鑒定原則要求股東及其實際控制人就有關事項做出承諾。

　　(二)基金管理公司的日常監管

　　中國證監會對基金管理公司開展日常監管的主要內容是基金公司的治理情況、內部控制情況。

　　1.公司治理監管

　　(1)公司是否按照有關法律法規的要求建立起了組織機構健全、職責劃分清晰、制衡監督有效、激勵約束合理的法人治理結構。股東會、董事會、監事會或執行監事、經理層的職責權限是否明確，既相互制約又相互協調。

　　(2)公司是否明確股東會的職權范圍和議事規則，股東是否嚴格履行義務。重點是通過建立公司和股東之間的業務與信息隔離制度，監督股東不得越過股東會、董事會直接干預公司的經營管理或基金財產的投資運作。

　　公司除董事、監事之外的所有員工不得在股東單位兼職。股東應直接持有股權，不得為其他機構和個人代持股權，不得委托其他機構和個人代持公司股權。

　　(3)董事會每年應至少召開2次定期會議。

　　(4)監督獨立董事有效行使職權。基金管理公司應當建立健全獨立董事制度，獨立董事人數不得少于3人，且不得少于董事會人數的1/3。在審議公司及基金投資運作中的重大關聯交易、公司和基金審計事務、聘請或更換會計師事務所、公司管理的基金的半年報和年報等事項時，應經2/3以上獨立董事同意。

　　(7)監督公司設立督察長，督察長由董事會提名對董事會負責，全面負責公司基本制度執行和監督。督察長發現公司存在重大風險或者有違法違規行為，應當向董事會、中國證監會和公司所在地中國證監會證監局報告。

　　(8)明確利益關聯人，嚴控基金及基金管理公司的關聯交易。公司董事會就關聯事項進行表決時，有利害關系的董事應回避。

　　2.內部控制監管

　　內部控制是否體現了健全性、有效性、獨立性、相互制約性和成本效益的原則。

　　3.經營運作

　　中國證監會將關注基金管理公司是否以審慎原則經營運作，按照規定提取風險準備金。

　　2007年之后按照不低于基金管理費收入的10%計提風險準備金，風險準備金余額達到基金資產凈值的1%時可不再提取。

　　風險準備金主要用于賠償因公司違法違規、違反基金合同、技術故障、操作失誤等給基金財產或基金份額持有人造成的損失，該制度已成為保護基金份額持有人利益的重要措施。