大致說來，該產品可以分拆為一定數量的無風險固定收益產品、敲定價格為3月19日A50指數收盤價的指數看漲期權多頭和敲定價格為3月19日A50指數收盤價乘以140%的指數看漲期權空頭，如圖5—8所示。

　　(三)中國結構化衍生產品的發展前景

　　目前，我國內地尚無交易所交易的結構化產品，但是，很多商業銀行均通過柜臺銷售各類利率、匯率、黃金甚至般票價格指數、能源價格指數聯結型外匯理財產品 和人民幣理財產品。應該看到，隨著國內基礎性金融衍生產品的推出，中國證券市場全面開發結構化金融衍生產品的時間應該不會太長了，有關證券經營機構、證券 從業人員和投資者都應該大力加強這方面的研究。